SON ÖNCEKİ KAPANIŞ DEĞİŞİM (%)
XU100 88.813 88.830 -0,02
VIOP 109.065 109.112 -0,04
USD/TRY 3,6342 3,6303 0,11
BIST BANKS 151.875 152.557 -0,45
SON ÖNCEKİ KAPANIŞ DEĞİŞİM (%)
DOW JONES 20.630 20.588 0,20
DAX 11.757 11.757 0,00
GOLD 1.235,77 1.235,69 0,01
BRENT 56,22 55,69 0,95

 MGROS | Migros

Değişim
Fark
Toplam İşlem Hacmi
Değişim
Fark
Toplam İşlem Hacmi

Hisse Önerisi

AL
  • Tarihi 12.12.2016
  • Hedef Fiyat 24
  • Getiri Pot %18,1

Mustafa Küçükmeral

Bu hisse için öneri açıklaması bulunmamaktadır.

Önceki Öneri Tarihi 05.08.2016
Önceki Hedef Fiyat 23,50
AL

Dönemsel Hareketler

3 Aylık Hareketler Minimum Maksimum Değişim
Fiyat Hareketi (TL) 16,61 20,32 3,71
Hacim Hareketi (Milyon TL) 2 33 31

Dahil Olduğu Endekslerdeki Ağırlığı

XU100 (%) XU050 (%) XU030 (%)
0,4 0,4

Şirket Künyesi

Ünvanı Migros
Kuruluş 19.03.2008
Faal Alanı Her türlü gıda ve tüketim maddeleri ticareti ve ayrıca Alışveriş Merkezleri işletmeciliği.
Telefon (0216)5793000
Faks (0216)5793500
Adres Atatürk Mahallesi Turgut Özal Bulvarı No:7 34758 Ataşehir - İstanbul

Mali Tablo*

Mali Tablo
Özkaynaklar463.436.000462.578.000
Ödenmiş Sermaye178.030.000178.030.000
Net Kâr-56.933.000-52.953.000

Özet Finansal Göstergeler

Satışlar 9.389.829.000 TL
FAVÖK 557.252.000 TL
Net Kar -370.464.000 TL
FD/Satışlar 0,6
FD/FAVÖK 9,5
F/K -9,8
PD/DD 7,0
Satışlar 10.817.799.007 TL
FAVÖK 683.061.973 TL
Net Kar -272.658.094 TL
FD/Satışlar 0,5
FD/FAVÖK 7,7
F/K -13,3
PD/DD 14,7
Satışlar 12.229.967.708 TL
FAVÖK 767.827.309 TL
Net Kar -88.388.521 TL
FD/Satışlar 0,4
FD/FAVÖK 6,9
F/K -40,9
PD/DD 23,8
Satışlar 13.678.698.096 TL
FAVÖK 860.051.191 TL
Net Kar -31.129.968 TL
FD/Satışlar 0,4
FD/FAVÖK 6,1
F/K -116,2
PD/DD 29,9

Cari Oranlar

F/K 128,7
FD/FAVÖK 8,5
PD/DD 7,8
FD/Satışlar 0,5
Yabancı Oranı (%) 37,26
Ort Hacim (mn$) 3A/12A 2,7 / 2,7
Yurtdışı Çarpan İskontosu (%) -

Getiriler

1 Hafta (%) 1 Ay (%) 12 Ay (%) Yıl İçi Getiri
TL 1,09 11,04 38,70 1,68
USD 1,36 15,58 12,24 11,18
Göreceli -0,45 3,83 14,68 15,59

Ortaklık Yapısı

Ticari Ünvan Pay Oranı(%)
Önceki Değere Göre Değişim
Kod Kapanış Fiyat (TL) Cari Tahmin
(mn TL)
Tahmin
Güncelleme
Tarihi
1 Hafta
(mn TL)
1 Ay
(mn TL)
3 Ay
(mn TL)
MGROS 20,32
-272,7
10.817,8
683,1
245,4
6.654,3
05.01.2017
05.01.2017
05.01.2017
05.01.2017
05.01.2017
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0
0,0
-171,8
-112,2
-20,8
-168,8
184,3
2016 yılının tahminleri ile hesaplanmıştır
1 Hafta Önceki 1 Ay Önceki 3 Ay Önceki
Kod Öneri Tarihi Öneri Hedef Değişim (TL) Öneri Hedef Değişim (TL) Öneri Hedef Değişim (TL)
MGROS 12.12.2016 AL AL 24,00 0,00 AL 23,50 0,50
Kod Kapanış Fiyat Temettü Verim (%) Hisse Başı TL Dağıtma Oranı (%) Tahmin/
Gerçekleşen
MGROS 20,32
0,00
0,00
0,0000
0,0000
Tahmin
Tahmin
Kod Satışlar (mn TL) Net Kar (mn TL) FAVÖK (mn TL) Tahmin/Açıklanan
MGROS 9.389,8 -370,5 557,3 Açıklanan
MGROS 10.817,8 -272,7 683,1 Tahmin
MGROS 12.230,0 -88,4 767,8 Tahmin
MGROS 13.678,7 -31,1 860,1 Tahmin
Kod F/K FD/FAVÖK FD/Satışlar PD/DD Tahmin/Açıklanan
MGROS -9,8 9,5 0,6 7,0 Açıklanan
MGROS -13,3 7,7 0,5 14,7 Tahmin
MGROS -40,9 6,9 0,4 23,8 Tahmin
MGROS -116,2 6,1 0,4 29,9 Tahmin
Kod Bölünme
Sonrası
Sermaye
(TL)
Tarih Bedelli
Oran
(%)
Bedelli
Nom.
Tutar
(TL)
Diğer
(*)
Bedelsiz
IK
Oran
(%)
Bedelsiz
Temettü
Oran
(%)
Nakit
Temettü
Oran
(%)
Nakit
Temettü
(TL)
Hisse
Başına
Temettü
(TL)
Kod Dağ. Tarihi Temettü Verim Hisse Başı TL Dağıtma Oranı
MGROS28.05.20103,931,1000181
MGROS04.08.200950,4514,00001.873
MGROS01.05.20082,880,592619
MGROS15.05.20071,410,226951
MGROS16.05.20051,440,150028
MGROS20.05.20041,940,130025
MGROS30.04.20030,720,100045
MGROS16.12.20020,000,00000
MGROS06.05.20020,600,500026
MGROS31.05.20010,690,500061
MGROS25.05.20000,411,50000
MGROS31.05.19990,583,00000
MGROS29.05.19980,421,00000
MGROS30.05.19970,310,50000
MGROS28.05.20103,931,1000181
MGROS04.08.200950,4514,00001.873
MGROS01.05.20082,880,592619
MGROS15.05.20071,410,226951
MGROS16.05.20051,440,150028
MGROS20.05.20041,940,130025
MGROS30.04.20030,720,100045
MGROS16.12.20020,000,00000
MGROS06.05.20020,600,500026
MGROS31.05.20010,690,500061
MGROS25.05.20000,411,50000
MGROS31.05.19990,583,00000
MGROS29.05.19980,421,00000
MGROS30.05.19970,310,50000

Mali Tablolar

Bilanço
Dönen Varlıklar2.417.980.0002.284.490.0002.068.825.0002.035.523.000
Nakit ve Nakit Benzerleri1.044.156.000831.139.000835.436.000839.424.000
Finansal Yatırımlar647.000616.00004.085.000
Ticari Alacaklar65.463.00078.571.00068.236.00049.845.000
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar0000
Diğer Alacaklar8.700.0008.405.0006.531.0005.924.000
Stoklar1.266.302.0001.335.680.0001.112.141.0001.104.373.000
Canlı Varlıklar0000
Diğer Dönen Varlıklar32.712.00030.079.00046.481.00031.872.000
(Ara Toplam)2.417.980.0002.284.490.0002.068.825.0002.035.523.000
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar0000
Duran Varlıklar3.746.817.0003.736.593.0003.738.352.0003.725.194.000
Ticari Alacaklar0000
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar0000
Diğer Alacaklar2.214.0002.199.0002.069.0002.035.000
Finansal Yatırımlar1.165.0001.165.0001.165.0001.165.000
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar0000
Canlı Varlıklar0000
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller144.222.000139.184.00060.818.000146.405.000
Maddi Duran Varlıklar1.232.386.0001.227.768.0001.318.455.0001.220.623.000
Maddi Olmayan Duran Varlıklar92.382.00094.486.00086.102.00084.689.000
Şerefiye2.251.427.0002.251.427.0002.251.427.0002.251.427.000
Ertelenmiş Vergi Varlığı0000
Diğer Duran Varlıklar23.021.00020.364.00018.316.00018.850.000
TOPLAM VARLIKLAR6.164.797.0006.021.083.0005.807.177.0005.760.717.000
KAYNAKLAR0000
Kısa Vadeli Yükümlülükler3.069.694.0003.068.212.0002.737.252.0002.725.671.000
Finansal Borçlar208.849.000197.656.000218.148.000212.910.000
Diğer Finansal Yükümlülükler0000
Ticari Borçlar2.563.581.0002.549.252.0002.223.338.0002.227.804.000
Diğer Borçlar54.095.00040.077.00036.363.00041.442.000
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar0000
Devlet Teşvik ve Yardımları0000
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü22.050.00012.585.0006.760.0009.595.000
Borç Karşılıkları136.544.000180.654.000177.313.000159.253.000
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler84.575.00087.988.00075.330.00074.667.000
(Ara Toplam)3.069.694.0003.068.212.0002.737.252.0002.725.671.000
Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler0000
Uzun Vadeli Yükümlülükler2.630.937.0002.489.609.0002.583.582.0002.519.060.000
Finansal Borçlar2.487.569.0002.347.980.0002.436.505.0002.380.236.000
Diğer Finansal Yükümlülükler0000
Ticari Borçlar0000
Diğer Borçlar3.254.0003.196.0003.145.0003.181.000
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar0000
Devlet Teşvik ve Yardımları0000
Borç Karşılıkları76.643.00075.973.00071.221.00064.283.000
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İliş.Karş.0000
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü59.062.00057.557.00067.313.00070.510.000
Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler4.409.0004.903.0005.398.000850.000
Özkaynaklar464.166.000463.262.000486.343.000515.986.000
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar463.436.000462.578.000485.673.000515.342.000
Ödenmiş Sermaye178.030.000178.030.000178.030.000178.030.000
Karşılıklı İştirak Sermayesi Düzeltmesi (-)0000
Hisse Senedi İhraç Primleri678.233.000678.233.000678.233.000678.233.000
Değer Artış Fonları0000
Yabancı Para Çevrim Farkları10.219.000000
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler504.766.000504.766.000504.766.000504.766.000
Geçmiş Yıllar Kar/Zararları-869.004.000-869.004.000-869.004.000-498.540.000
Dönem Net Kar/Zararı-56.933.000-52.953.000-27.924.000-370.464.000
Diğer Özsermaye Kalemleri18.125.00023.506.00021.572.00023.317.000
Azınlık Payları730.000684.000670.000644.000
TOPLAM KAYNAKLAR6.164.797.0006.021.083.0005.807.177.0005.760.717.000
Gelir Tablosu
Sürdürülen Faaliyetler0000
Satış Gelirleri8.158.504.0005.079.045.0002.411.097.0009.389.829.000
Satışların Maliyeti (-)-5.953.760.000-3.698.673.000-1.754.265.000-6.864.180.000
Ticari Faaliyetlerden Diğer Kar (Zarar)0000
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar (Zarar)2.204.744.0001.380.372.000656.832.0002.525.649.000
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler0000
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)0000
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Diğer Kar (Zarar)0000
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kar (Zarar)0000
Diğer Gelir ve Giderler0000
BRÜT KAR (ZARAR)2.204.744.0001.380.372.000656.832.0002.525.649.000
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)-1.624.091.000-1.039.171.000-501.343.000-1.833.667.000
Genel Yönetim Giderleri (-)-250.965.000-168.043.000-82.652.000-320.631.000
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)0000
Diğer Faaliyet Gelirleri88.561.00033.179.00016.308.00080.906.000
Diğer Faaliyet Giderleri (-)-150.857.000-103.359.000-46.533.000-188.625.000
Faaliyet Karı Öncesi Diğer Gelir ve Giderler0000
FAALİYET KARI (ZARARI)267.392.000102.978.00042.612.000263.632.000
Net Faaliyet Kar/Zararı329.688.000173.158.00072.837.000371.351.000
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Kar/Zararlarındaki Paylar0000
(Esas Faaliyet Dışı) Finansal Gelirler24.940.00013.577.0008.277.00046.555.000
(Esas Faaliyet Dışı) Finansal Giderler (-)-277.554.000-125.374.000-72.842.000-446.035.000
Vergi Öncesi Diğer Gelir ve Giderler-36.611.000-36.046.000-924.000-210.136.000
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI (ZARARI)-21.833.000-44.865.000-22.877.000-345.984.000
Sürdürülen Faaliyetler Vergi Geliri (Gideri)-35.062.000-8.059.000-5.032.000-24.469.000
Dönem Vergi Geliri (Gideri)-46.484.000-20.937.000-8.156.000-67.339.000
Ertelenmiş Vergi Geliri (Gideri)11.422.00012.878.0003.124.00042.870.000
Diğer Vergi Geliri (Gideri)0000
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI-56.895.000-52.924.000-27.909.000-370.453.000
DURDURULAN FAALİYETLER0000
Durdurulan Faaliyetler Vergi Sonrası Dönem Karı (Zararı)0000
DÖNEM KARI (ZARARI)-56.895.000-52.924.000-27.909.000-370.453.000
Dönem Kar/Zararının Dağılımı0000
Azınlık Payları38.00029.00015.00011.000
Ana Ortaklık Payları-56.933.000-52.953.000-27.924.000-370.464.000
Hisse Başına Kazanç000-2
Seyreltilmiş Hisse Başına Kazanç0000
Sürdürülen Faaliyetlerden Hisse Başına Kazanç000-2
Sürdürülen Faaliyetlerden Seyreltilmiş Hisse Başına Kazanç0000
Dipnot
Amortisman Giderleri146.583.00096.121.00048.909.000185.901.000
Kıdem Tazminatı27.182.00019.856.00012.231.00031.898.000
Finansman Giderleri-277.554.000-125.374.000-72.842.000-446.035.000
Yurtiçi Satışlar8.115.701.0005.049.407.0002.390.352.0009.210.030.000
Yurtdışı Satışlar239.621.000159.456.00079.833.000425.650.000
Net Yabancı Para Pozisyonu-2.186.682.000-2.110.632.000-2.172.244.000-2.132.368.000
Parasal net yabancı para varlık/(yükümlülük) pozisyonu-2.187.334.000-2.109.071.000-2.171.546.000-2.127.522.000
Net YPP (Hedge Dahil)-2.186.682.000-2.110.632.000-2.172.244.000-2.132.367.000
Kod Kapanış (TL) F/K FD/FAVÖK FD/Satışlar PD/DD Son Dönem
MGROS 20,3 A/D 8,5 0,5 7,8 9/2016
Kod Kapanış (TL)
Değişim (Baz Puan) Etki* (%)
MGROS 20,32 37,31 37,26 -5,33 -0,06
* Yabancı takas adedinin değişiminin son halka açıklık adedi üzerindeki etkisi
FK'ye göre FD/FAVÖK'e göre PD/DD'ne göre
Kod Kapanış Fiyatı F/K Prim/İskonto
(%)
FD/FAVÖK Prim/İskonto
(%)
PD/DD Prim/İskonto
(%)
MGROS 20,32 A/D 7,7 -27,17 14,7 346,03
2016 yılının tahminleri ile hesaplanmıştır
Prim ya da iskonto oranları sıfırdan küçük değerler için iskontolu, sıfırdan büyük değerler primli olduğunu göstermektedir.
F/K FD/FAVÖK PD/DD
Kod F/K Tahmin Prim/İsk. (%) FD/FAVÖK Tahmin Prim/İsk. (%) PD/DD Tahmin Prim/İsk. (%)
MGROS A/D 7,7 -18,97 14,7 172,04
2016 yılının tahminleri ile hesaplanmıştır
Prim ya da iskonto oranları sıfırdan küçük değerler için iskontolu, sıfırdan büyük değerler primli olduğunu göstermektedir.