	SON	ÖNCEKİ KAPANIŞ	DEĞİŞİM (%)
XU100	10.871	10.825	0,42
VIOP	12.238	12.171	0,55
USD/TRY	40,8328	40,8113	0,05
BIST BANKA	15.850	15.829	0,13

	SON	ÖNCEKİ KAPANIŞ	DEĞİŞİM (%)
ALTIN	3.335,45	3.335,46	0,00
BRENT	65,77	66,47	-1,06
EUR/USD	1,17	1,16	0,48

Anadolu Grubu Holding Hisse Senedi | AGHOL

Ana Sayfa Analiz Hisse Senetleri Şirket Kartı

Özet
Tahminler
Sermaye Artırımları
Temettüler
Mali Tablolar
Finansal Oranlar

Değişim

Fark

Toplam İşlem Hacmi

Grafik, seçtiğiniz ürünlere göre TL bazında gösterilmektedir.

Hisse Önerisi

Son Öneri Tarihi 16.01.2025
Hedef Fiyat 54,89
Getiri Pot %87

Özgür Şafak Açıkalın

Yatırım Teması

Anadolu Grubu Holding, defansif portföyü ve yüksek net aktif değer iskontosu sayesinde cazip bir yatırım teması sunuyor. Holding'in 3 ana iştiraki CCOLA, AEFES ve MGROS hisseleri için olumlu görüşümüzü koruyoruz. Orta vadede, solo net borç pozisyonunu düşürmek isteyen firma için TOGG dışında orta- büyük çapta bir yatırım beklemiyoruz. TOGG’U NAD hesaplamamıza yatırım maliyetinden ekliyoruz. 2024 yılında TOGG tarafından yazılan zararlar ise Holding’in net karını olumsuz etkiledi. İştiraklerden gelecek temettüler Holding'in solo borç seviyesini düşürmesi açısından olumlu bir görünüm oluşturuyor

Riskler ve Katalizörler

Holding için en büyük risk iştirakler üzerindeki marj baskısı. İştiraklerden gelecek temettü akışı, CCOLA ve AEFES hacim büyümeleri, MGROS finansal performansı hisse için potansiyel katalizörler olarak öne çıkıyor.

Önceki Öneri Tarihi 28.06.2024

Önceki Hedef Fiyat 55,50

Dönemsel Hareketler

3 Aylık Hareketler	Minimum	Maksimum	Değişim
Fiyat Hareketi (TL)	24,3	30,64	6,34
Hacim Hareketi (Milyon TL)	51,0	457,6	406,6

Dahil Olduğu Endekslerdeki Ağırlığı

XU100 (%)	XU050 (%)	XU030 (%)
0,8	Dahil değil	Dahil değil

Şirket Künyesi

Ünvanı	Anadolu Grubu Holding
Kuruluş	30.12.1976
Faal Alanı	Anadolu Grubu Holding bira, meşrubat, perakende, tarım-gıda, otomotiv ve enerji sektörlerinde faaliyet göstermektedir. Grup, son yıllarda perakende sektöründeki ağırlığını artırarak ve ana iştirakler harici varlıklarını elden çıkararak portföyünü stratejik olarak dönüştürmektedir. Grup, Avrupa'nın 5. büyük bira üreticisi Anadolu Efes, satış hacmi bakımından Coca-Cola sistemindeki en büyük 7. Şişeleyici Coca-Cola İçecek ve Türkiye'nin lider süpermarket perakendecisi Migros ile daha perakende odaklı bir portföy sunmaktadır.
Telefon	(0216)5788500
Faks	(0216)5751589
Adres	FATİH SULTAN MEHMET MAHALLESİ,BALKAN CADDESİ NO:58 BUYAKA (E) BLOK TEPEÜSTÜ ÜMRANİYE/İSTANBUL

Mali Tablo**


Mali Tablo
Özkaynaklar	100.363,3	96.800,2
Ödenmiş Sermaye	2.435,3	243,5
Net Kâr	1.042,5	579,8

Yayınlanmış Şirket Raporları

Tümü

tıklayınız.

Özet Finansal Göstergeler

Öz Sermaye	85.498 mn TL
FAVÖK	86.746 mn TL
Net Kar	13.807 mn TL
ROA (%)	1,8
ROE (%)	16,0
F/K	5,2
PD/DD	0,8

Öz Sermaye	87.170 mn TL
FAVÖK	77.846 mn TL
Net Kar	13.335 mn TL
ROA (%)	1,9
ROE (%)	13,9
F/K	5,4
PD/DD	0,8

Öz Sermaye	104.442 mn TL
FAVÖK	78.931 mn TL
Net Kar	6.044 mn TL
ROA (%)	1,0
ROE (%)	6,1
F/K	11,8
PD/DD	0,7

Cari Değerler*

F/K	A/D
FD/FAVÖK	-
PD/DD	0,7
FD/Satışlar	A/D
Yabancı Oranı (%)	23,12
Ort Hacim (mn$) 3A/12A	4,5 / 6,2
Piyasa Değeri	71.453,0 mnTL
Net Borç	83.694,4 mnTL
Halka Açıklık Oranı (%)	37,9

Getiriler

	1 Gün (%)	1 Hafta (%)	1 Ay (%)	Yıl İçi Getiri
TL	0,82	-3,74	10,30	-4,43
USD	0,77	-4,14	8,57	-17,22
Göreceli	0,39	-2,84	3,75	-13,57

Ortaklık Yapısı

Ticari Ünvan	Pay Oranı(%)

*Finans dışı şirketlerde cari oranlar, hesaplamada kullanılan geçmiş rakamlar enflasyon oranı ile şirketin en son açıkladığı döneme çekilerek hesaplanmaktadır.
**Kardemir ve İş Bankası için mali tablolar pay grupları bazında kar yüzdelerine göre gösterilmektedir.
Tablodaki “Ödenmiş Sermaye”, ilgili dönemde açıklanan finansal tablolarda yer alan tutardır. Güncel ödenmiş sermaye rakamına “Temel Değerler ve Oranlar”, “Tarihsel Fiyat Bİlgileri” veya “Gelişmiş Hisse Arama” ekranından ulaşabilirsiniz.

Tahmin Güncellemeleri

Kalem				Önceki Değere Göre Değişim
Kod	Kapanış Fiyat (TL)	Cari Tahmin (mn TL)	Tahmin Güncelleme Tarihi	1 Hafta (mn TL)	1 Ay (mn TL)	3 Ay (mn TL)
AGHOL	29,34	13.335,3 759.898,0 77.845,7 87.170,3 764.008,9	16.01.2025 16.01.2025 16.01.2025 16.01.2025 28.06.2024	0,0 0,0 0,0 0,0 0,0	0,0 0,0 0,0 0,0 0,0	0,0 0,0 0,0 0,0 0,0

2025 yılının tahminleri ile hesaplanmıştır

Hedef/Fiyat Revizyonları

		1 Hafta Önceki			1 Ay Önceki			3 Ay Önceki
Kod	Öneri Tarihi	Öneri	Hedef	Değişim (TL)	Öneri	Hedef	Değişim (TL)	Öneri	Hedef	Değişim (TL)
AGHOL	16.01.2025	AL			AL	548,87	-493,98	AL	548,87	-493,98

Temettü Tahmin

Yıl

Kod	Kapanış Fiyat	Temettü Verim (%)	Hisse Başı TL	Dağıtma Oranı (%)	Toplam Temettü (mn TL)	Tahmin/ Gerçekleşen
AGHOL	29,34	2,10 1,93 0,85	0,6159 5,1327 2,8743	11 21 2	1.500,0 1.250,0 700,0	Tahmin Gerçekleşen Gerçekleşen

Mutlak Rakamlar Tahmin

Yıl

Kod	Satışlar (mn TL)	Net Kar (mn TL)	Özsermaye (mn TL)	Tahmin/Açıklanan
AGHOL	801.207,4	13.806,9	85.497,5	Tahmin
AGHOL	759.898,0	13.335,3	87.170,3	Tahmin
AGHOL	657.787,5	6.044,4	104.442,2	Açıklanan

Finansal Oranlar Tahmin

Yıl

Kod	F/K	ROE (%)	ROA (%)	PD/DD	Tahmin/Açıklanan
AGHOL	5,2	16,0	1,8	0,8	Tahmin
AGHOL	5,4	13,9	1,9	0,8	Tahmin
AGHOL	11,8	6,1	1,0	0,7	Açıklanan

Sermaye Artırımları

Tip

Yıl

Zamanlama

Kod	Bölünme Sonrası Sermaye (TL)	Tarih	Bedelli Oran (%)	Bedelli Nom. Tutar (TL)	Diğer (*)	Bedelsiz IK Oran (%)	Bedelsiz Temettü Oran (%)	Nakit Tem.Brüt (%)	Nakit Temettü (TL)	Hisse Başı Brüt (TL)
Kayıt bulunamadı.

Temettü Gerçekleşen/Planlanan

$Resources:TPYil;

Tip

Kod	Dağ. Tarihi	Temettü Verim	Hisse Başı TL	Nakit Tem. Brüt Oran(%)	Nakit Tem. Net Oran(%)	Toplam Temettü (TL)	Dağıtma Oranı
AGHOL	28.05.2025	1,93	5,1327	513,27	436,28	1.250.000.000	21
AGHOL	29.05.2024	0,85	2,8743	287,43	258,69	700.000.000	2
AGHOL	24.05.2023	0,89	0,8212	82,12	73,91	200.000.000	1
AGHOL	25.05.2022	0,70	0,2464	24,64	22,17	60.000.000	5
AGHOL	31.05.2021	0,71	0,1642	16,42	13,96	40.000.000	A/D
AGHOL	05.02.2021	0,41	0,1232	12,32	12,32	30.000.000	A/D
AGHOL	12.06.2019	1,03	0,1027	10,27	10,27	25.000.012	A/D
AGHOL	04.06.2018	0,46	0,1027	10,27	8,73	24.999.987	A/D
AGHOL	29.11.2017	1,59	0,3250	32,50	27,63	52.000.000	A/D
AGHOL	30.05.2017	1,21	0,2813	28,13	23,91	45.000.000	A/D
AGHOL	31.05.2016	0,48	0,0625	6,25	5,31	10.000.000	A/D
AGHOL	29.05.2015	1,14	0,2500	25,00	21,25	40.000.000	A/D
AGHOL	30.05.2014	0,65	0,1250	12,50	10,63	20.000.000	2
AGHOL	31.05.2013	0,89	0,2500	25,00	21,25	40.000.000	4
AGHOL	30.05.2012	2,12	0,2500	25,00	21,25	40.000.000	29
AGHOL	30.05.2011	2,10	0,2500	25,00	21,25	40.000.000	18
AGHOL	31.05.2010	2,34	0,2200	22,00	18,85	35.200.000	15
AGHOL	29.05.2009	3,04	0,2125	21,25	18,06	34.000.000	21
AGHOL	30.05.2008	2,84	0,2000	20,00	17,22	32.000.000	13
AGHOL	29.05.2007	4,86	0,5250	52,50	46,86	21.000.000	13
AGHOL	21.05.2006	1,68	0,6500	65,00	60,31	26.000.000	14
AGHOL	30.05.2005	2,68	1,1111	111,11	100,00	22.750.021	17
AGHOL	17.05.2004	2,97	1,0399	103,99	100,00	14.195.657	12
AGHOL	29.05.2003	1,92	0,3000	30,00	30,00	4.095.004	191
AGHOL	30.05.2002	1,60	0,3000	30,00	30,00	3.150.000	10
AGHOL	30.05.2001	0,58	0,1500	15,00	15,00	1.050.000	17
AGHOL	28.05.2025	1,93	5,1327	513,27	436,28	1.250.000.000	21
AGHOL	29.05.2024	0,85	2,8743	287,43	258,69	700.000.000	2
AGHOL	24.05.2023	0,89	0,8212	82,12	73,91	200.000.000	1
AGHOL	25.05.2022	0,70	0,2464	24,64	22,17	60.000.000	5
AGHOL	31.05.2021	0,71	0,1642	16,42	13,96	40.000.000	A/D
AGHOL	05.02.2021	0,41	0,1232	12,32	12,32	30.000.000	A/D
AGHOL	12.06.2019	1,03	0,1027	10,27	10,27	25.000.012	A/D
AGHOL	04.06.2018	0,46	0,1027	10,27	8,73	24.999.987	A/D
AGHOL	29.11.2017	1,59	0,3250	32,50	27,63	52.000.000	A/D
AGHOL	30.05.2017	1,21	0,2813	28,13	23,91	45.000.000	A/D
AGHOL	31.05.2016	0,48	0,0625	6,25	5,31	10.000.000	A/D
AGHOL	29.05.2015	1,14	0,2500	25,00	21,25	40.000.000	A/D
AGHOL	30.05.2014	0,65	0,1250	12,50	10,63	20.000.000	2
AGHOL	31.05.2013	0,89	0,2500	25,00	21,25	40.000.000	4
AGHOL	30.05.2012	2,12	0,2500	25,00	21,25	40.000.000	29
AGHOL	30.05.2011	2,10	0,2500	25,00	21,25	40.000.000	18
AGHOL	31.05.2010	2,34	0,2200	22,00	18,85	35.200.000	15
AGHOL	29.05.2009	3,04	0,2125	21,25	18,06	34.000.000	21
AGHOL	30.05.2008	2,84	0,2000	20,00	17,22	32.000.000	13
AGHOL	29.05.2007	4,86	0,5250	52,50	46,86	21.000.000	13
AGHOL	21.05.2006	1,68	0,6500	65,00	60,31	26.000.000	14
AGHOL	30.05.2005	2,68	1,1111	111,11	100,00	22.750.021	17
AGHOL	17.05.2004	2,97	1,0399	103,99	100,00	14.195.657	12
AGHOL	29.05.2003	1,92	0,3000	30,00	30,00	4.095.004	191
AGHOL	30.05.2002	1,60	0,3000	30,00	30,00	3.150.000	10
AGHOL	30.05.2001	0,58	0,1500	15,00	15,00	1.050.000	17
Kayıt bulunamadı.

Mali Tablolar


Bilanço
Dönen Varlıklar	212.644.969.000	181.011.718.000	233.508.375.068	197.519.473.000
Nakit ve Nakit Benzerleri	64.830.287.000	51.568.853.000	98.766.383.914	79.983.311.000
Finansal Yatırımlar	691.180.000	480.180.000	264.323.623	2.639.820.000
Ticari Alacaklar	48.633.830.000	37.505.697.000	30.278.078.527	36.100.527.000
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar	0	0	0	0
Diğer Alacaklar	4.386.803.000	3.494.256.000	2.617.122.268	1.549.189.000
Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Varlıklar	0	0	0	0
Stoklar	75.633.776.000	70.000.078.000	83.038.927.101	62.806.167.000
Canlı Varlıklar	0	0	0	0
Diğer Dönen Varlıklar	18.469.093.000	17.962.654.000	18.543.539.635	14.440.459.000
(Ara Toplam)	212.644.969.000	181.011.718.000	233.508.375.068	197.519.473.000
Satış Amacıyla Elde Tutulan Duran Varlıklar	0	0	0	0
Duran Varlıklar	410.263.763.000	384.917.949.000	400.845.926.194	329.079.101.000
Ticari Alacaklar	0	0	0	0
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Alacaklar	0	0	0	0
Diğer Alacaklar	522.974.000	516.361.000	594.887.703	487.105.000
Müşteri Sözleşmelerinden Doğan Varlıklar	0	0	0	0
Finansal Yatırımlar	55.328.818.000	52.324.031.000	4.200.687.356	3.303.943.000
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımlar	4.203.887.000	5.070.983.000	6.266.126.278	6.469.662.000
Canlı Varlıklar	0	0	0	0
Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller	0	0	0	0
Stoklar	0	0	0	0
Kullanım Hakkı Varlıkları	47.484.843.000	44.293.400.000	42.729.115.527	32.949.638.000
Maddi Duran Varlıklar	127.910.938.000	117.606.464.000	139.784.512.420	112.362.410.000
Şerefiye	36.599.493.000	34.580.833.000	43.959.935.654	37.064.385.000
Maddi Olmayan Duran Varlıklar	119.405.870.000	112.953.900.000	144.359.340.402	120.019.821.000
Ertelenmiş Vergi Varlığı	11.494.986.000	10.677.191.000	11.480.006.546	9.429.764.000
Diğer Duran Varlıklar	7.311.954.000	6.894.786.000	7.471.314.309	6.992.373.000
TOPLAM VARLIKLAR	622.908.732.000	565.929.667.000	634.354.301.262	526.598.574.000
KAYNAKLAR	0	0	0	0
Kısa Vadeli Yükümlülükler	228.023.576.000	192.867.995.000	229.057.798.987	184.765.366.000
Finansal Borçlar	68.144.173.000	59.715.541.000	55.570.598.334	41.634.285.000
Diğer Finansal Yükümlülükler	0	158.000	241.224.518	226.827.000
Ticari Borçlar	119.682.586.000	100.037.438.000	131.076.771.801	105.363.865.000
Diğer Borçlar	28.131.599.000	19.365.189.000	26.524.625.681	24.259.653.000
Müşteri Söz. Doğan Yük.	0	0	0	0
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar	0	0	0	0
Devlet Teşvik ve Yardımları	0	0	0	0
Ertelenmiş Gelirler (Müşteri Söz. Doğan Yük. Dış.Kal.)	3.699.699.000	3.540.988.000	3.885.791.418	3.303.069.000
Dönem Karı Vergi Yükümlülüğü	1.226.748.000	756.518.000	924.968.753	1.295.433.000
Borç Karşılıkları	4.943.151.000	3.829.924.000	5.841.601.181	4.661.946.000
Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler	2.195.620.000	5.622.239.000	4.992.217.301	4.020.288.000
(Ara Toplam)	228.023.576.000	192.867.995.000	229.057.798.987	184.765.366.000
Satış Amaçlı Elde Tutulan Duran Varlıklara İlişkin Yükümlülükler	0	0	0	0
Uzun Vadeli Yükümlülükler	114.849.639.000	107.480.781.000	119.207.070.827	96.642.406.000
Finansal Borçlar	81.071.713.000	76.740.990.000	79.795.830.528	66.900.534.000
Diğer Finansal Yükümlülükler	0	0	0	0
Ticari Borçlar	0	0	0	0
Diğer Borçlar	1.623.005.000	75.046.000	51.704.052	43.251.000
Müşteri Söz.Doğan Yük.	0	0	0	0
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Borçlar	0	0	0	0
Devlet Teşvik ve Yardımları	0	0	0	0
Ertelenmiş Gelirler (Müşteri Söz.Doğan Yük. Dış.Kal.)	345.670.000	409.396.000	515.736.108	529.084.000
Uzun vadeli karşılıklar	2.887.153.000	2.817.649.000	3.271.139.152	2.096.606.000
Çalışanlara Sağlanan Faydalara İliş.Karş.	0	0	0	0
Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü	28.765.593.000	27.281.263.000	35.386.186.877	26.785.265.000
Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler	156.505.000	156.437.000	186.474.109	287.666.000
Özkaynaklar	280.035.517.000	265.580.891.000	286.089.431.448	245.190.802.000
Ana Ortaklığa Ait Özkaynaklar	100.363.325.000	96.800.195.000	104.442.229.943	89.512.720.000
Ödenmiş Sermaye	2.435.345.000	243.535.000	243.535.000	243.535.000
Karşılıklı İştirak Sermayesi Düzeltmesi (-)	0	0	0	0
Hisse Senedi İhraç Primleri	1.084.412.000	1.022.966.000	1.084.410.679	874.598.000
Değer Artış Fonları	0	0	0	0
Yabancı Para Çevrim Farkları	6.630.937.000	7.070.633.000	9.285.359.413	9.591.440.000
Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler	1.930.721.000	1.821.323.000	1.930.720.201	1.523.995.000
Geçmiş Yıllar Kar/Zararları	113.510.157.000	108.292.075.000	108.752.282.775	86.858.511.000
Dönem Net Kar/Zararı	1.042.522.000	579.805.000	6.044.353.638	7.354.286.000
Diğer Özsermaye Kalemleri	-26.270.769.000	-22.230.142.000	-22.939.038.619	-16.933.645.000
Azınlık Payları	179.672.192.000	168.780.696.000	181.647.201.505	155.678.082.000
TOPLAM KAYNAKLAR	622.908.732.000	565.929.667.000	634.354.301.262	526.598.574.000
Gelir Tablosu
Sürdürülen Faaliyetler	0	0	0	0
Satış Gelirleri	312.114.771.000	134.595.982.000	657.787.532.148	412.552.456.000
Satışların Maliyeti (-)	-227.579.530.000	-100.408.887.000	-466.318.679.509	-291.130.187.000
Ticari Faaliyetlerden Diğer Kar (Zarar)	0	0	0	0
Ticari Faaliyetlerden Brüt Kar (Zarar)	84.535.241.000	34.187.095.000	191.468.852.640	121.422.269.000
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Gelirler	0	0	0	0
Faiz, Ücret, Prim, Komisyon ve Diğer Giderler (-)	0	0	0	0
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Diğer Kar (Zarar)	0	0	0	0
Finans Sektörü Faaliyetlerinden Brüt Kar (Zarar)	0	0	0	0
Diğer Gelir ve Giderler	0	0	0	0
BRÜT KAR (ZARAR)	84.535.241.000	34.187.095.000	191.468.852.640	121.422.269.000
Pazarlama, Satış ve Dağıtım Giderleri (-)	-58.421.290.000	-27.022.045.000	-120.495.835.895	-73.962.336.000
Genel Yönetim Giderleri (-)	-13.802.788.000	-6.096.000.000	-31.372.951.357	-18.574.522.000
Araştırma ve Geliştirme Giderleri (-)	-136.583.000	-65.635.000	-244.928.915	-144.113.000
Diğer Faaliyet Gelirleri	4.678.771.000	2.312.449.000	11.910.722.361	6.631.535.000
Diğer Faaliyet Giderleri (-)	-13.122.282.000	-5.733.423.000	-31.006.412.038	-17.045.121.000
Faaliyet Karı Öncesi Diğer Gelir ve Giderler	0	0	0	0
FAALİYET KARI (ZARARI)	3.731.069.000	-2.417.559.000	20.259.446.796	18.327.712.000
Net Faaliyet Kar/Zararı	12.174.580.000	1.003.415.000	39.355.136.472	28.741.298.000
Yatırım Faaliyetlerinden Gelirler	3.454.261.000	3.110.071.000	1.681.904.877	1.075.609.000
Yatırım Faaliyetlerinden Giderler (-)	-180.339.000	-78.332.000	-403.321.943	-327.898.000
Diğer Gelir ve Giderler	0	0	0	0
Özkaynak Yöntemiyle Değerlenen Yatırımların Kar/Zararlarındaki Paylar	-2.175.129.000	-958.367.000	-3.701.264.597	-1.591.342.000
Finansman Gideri Öncesi Faaliyet Karı/Zararı	4.829.862.000	-344.187.000	17.836.765.133	17.484.081.000
(Esas Faaliyet Dışı) Finansal Gelirler	8.411.010.000	3.790.722.000	28.804.727.134	15.739.948.000
(Esas Faaliyet Dışı) Finansal Giderler (-)	-678.585.000	2.316.272.000	-3.612.352.061	1.853.465.000
Vergi Öncesi Diğer Gelir ve Giderler	3.273.922.000	3.031.739.000	1.278.582.934	747.711.000
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER VERGİ ÖNCESİ KARI (ZARARI)	12.562.287.000	5.762.807.000	43.029.140.205	35.077.494.000
Sürdürülen Faaliyetler Vergi Geliri (Gideri)	-2.585.081.000	-1.659.684.000	-11.919.423.903	-7.096.734.000
Dönem Vergi Geliri (Gideri)	-2.643.925.000	-1.395.904.000	-8.658.601.060	-6.824.190.000
Ertelenmiş Vergi Geliri (Gideri)	58.844.000	-263.780.000	-3.260.822.843	-272.544.000
Diğer Vergi Geliri (Gideri)	0	0	0	0
SÜRDÜRÜLEN FAALİYETLER DÖNEM KARI/ZARARI	9.977.206.000	4.103.123.000	31.109.716.302	27.980.760.000
DURDURULAN FAALİYETLER	0	0	0	0
Durdurulan Faaliyetler Vergi Sonrası Dönem Karı (Zararı)	0	0	41.106.559	33.153.000
DÖNEM KARI (ZARARI)	9.977.206.000	4.103.123.000	31.150.822.862	28.013.913.000
Dönem Kar/Zararının Dağılımı	0	0	0	0
Azınlık Payları	8.934.684.000	3.523.318.000	25.106.469.224	20.659.627.000
Ana Ortaklık Payları	1.042.522.000	579.805.000	6.044.353.638	7.354.286.000
Hisse Başına Kazanç	0	2	25	30
Seyreltilmiş Hisse Başına Kazanç	0	2	25	30
Sürdürülen Faaliyetlerden Hisse Başına Kazanç	0	2	25	30
Sürdürülen Faaliyetlerden Seyreltilmiş Hisse Başına Kazanç	0	2	25	30
Amortisman Giderleri	13.570.936.000	6.481.315.000	26.413.785.447	15.574.925.000
Kıdem Tazminatı	1.365.230.000	745.946.000	2.422.121.628	1.335.656.000
Finansman Giderleri	-678.585.000	2.316.272.000	-3.612.352.061	1.853.465.000
Yurtiçi Satışlar	0	0	481.927.732.117	0
Yurtdışı Satışlar	0	0	175.859.800.031	0
Net Yabancı Para Pozisyonu	-66.254.950.000	-61.403.771.000	-45.539.411.321	-19.545.486.000
Parasal net yabancı para varlık/(yükümlülük) pozisyonu	-66.098.749.000	-61.669.660.000	-45.848.366.222	-19.821.875.000
Net YPP (Hedge Dahil)	-21.573.839.000	-19.573.507.000	-374.375.141	18.196.746.000
İşletme Faaliyetlerinden Kaynaklanan Net Nakit	9.942.664.000	-12.533.445.000	66.381.822.910	43.679.453.000
Düzeltme Öncesi Kar	9.977.206.000	4.103.123.000	31.150.822.862	28.013.913.000
Düzeltmeler:	23.212.655.000	6.750.835.000	50.680.879.081	27.937.935.000
Amortisman & İtfa Payları	13.570.936.000	6.481.315.000	26.413.785.447	15.574.925.000
Karşılıklardaki Değişim	1.152.955.000	1.153.640.000	3.211.827.959	2.258.942.000
Diğer Gelir/ Gider	20.829.211.000	6.919.907.000	47.914.695.366	30.849.721.000
İşletme Sermayesinde Değişikler Öncesi Faaliyet Karı (+)	33.189.861.000	10.853.958.000	81.831.701.942	55.951.848.000
İşletme Sermayesindeki Değişiklikler	-12.795.444.000	-17.416.155.000	14.601.780.899	5.854.521.000
Esas Faaliyet ile İlgili Oluşan Nakit (+)	20.394.417.000	-6.562.197.000	96.433.482.841	61.806.369.000
Diğer İşletme Faaliyetlerinden Nakit	-10.451.753.000	-5.971.248.000	-30.051.659.931	-18.126.916.000
Sabit Sermaye Yatırımları	-14.671.826.000	-5.788.693.000	-32.834.035.654	-17.881.893.000
Diğer Yatırım Faaliyetlerinden Nakit	-26.756.633.000	-26.678.447.000	-5.275.731.452	-3.884.240.000
Yatırım Faaliyetlerinden Kaynaklanan Nakit	-41.428.459.000	-32.467.140.000	-38.109.767.106	-21.766.133.000
Serbest Nakit Akım	-31.485.795.000	-45.000.585.000	28.272.055.804	21.913.320.000
Finansal Borçlardaki Değişim	19.490.430.000	11.613.748.000	7.997.108.877	5.648.502.000
Temettü Ödemeleri	-4.259.009.000	-2.959.000	-5.267.369.431	-3.972.739.000
Sermaye Artırımı	0	0	0	0
Diğer Finansman Faaliyetlerinden Nakit	-13.138.859.000	-5.847.881.000	-17.732.225.291	-16.355.111.000
Finansman Faaliyetlerden Kaynaklanan Nakit	2.092.562.000	5.762.908.000	-15.002.485.845	-14.679.348.000
Yab. Para Çev. Fark. Etk. Önc.Nak.Ve Nak. Benz. Net Artış/Azalış	-29.393.233.000	-39.237.677.000	13.269.569.959	7.233.972.000
Yab.ı Para Çevrim Fark. Nakit Ve Nakit Benz. Üzerindeki Etkisi	519.349.000	1.047.208.000	-6.343.771.612	-3.391.902.000
Diğer Nakit Girişi/Çıkışı	0	0	0	0
Nakit ve Benzerlerindeki Değişim	-28.873.884.000	-38.190.469.000	6.925.798.347	3.842.070.000
Diğer Nakit ve Nakit Benzerlerindeki Artış	0	0	0	0
Dönem Başı Nakit Değerler	98.172.189.000	92.609.542.000	104.571.573.496	84.339.007.000
Dönem Sonu Nakit	64.648.171.000	51.390.351.000	98.172.130.918	79.494.886.000

**Kardemir ve İş Bankası için mali tablolar pay grupları bazında kar yüzdelerine göre gösterilmektedir.
Mali tablolar içinde son yılsonu rakamları enflasyon düzeltmesi ile açıklanan en son döneme çekilmektedir.
Mali tablolar döviz kuruna çevrilirken; bilanço bilgileri için dönem sonu, gelir tablosu bilgileri için ilgili dönem/yıl ortalama kur bilgileri kullanılmaktadır.

Finansal Oranlar (Gerçekleşen)*

Kod	Kapanış (TL)	F/K	FD/FAVÖK	FD/Satışlar	PD/DD	Son Dönem
AGHOL	29,3	A/D	A/D	A/D	0,7	6/2025

Yabancı Oranlar

Kod	Kapanış (TL)			Değişim (Baz Puan)	Etki* (%)
AGHOL	29,34	23,08	23,12	4,24	0,05

* Yabancı takas adedinin değişiminin son halka açıklık adedi üzerindeki etkisi

Tarihsel Ortalamalar

	F/K		FD/FAVÖK		PD/DD
Kod	F/K Tahmin	Prim/İsk. (%)	FD/FAVÖK Tahmin	Prim/İsk. (%)	PD/DD Tahmin	Prim/İsk. (%)
AGHOL	5,4	-38,6	2,0	-73,7	0,8	-36,0

2025 yılının tahminleri ile hesaplanmıştır

Prim ya da iskonto oranları sıfırdan küçük değerler için iskontolu, sıfırdan büyük değerler primli olduğunu göstermektedir.

*Finans dışı şirketlerde cari oranlar, hesaplamada kullanılan geçmiş rakamlar enflasyon oranı ile şirketin en son açıkladığı döneme çekilerek hesaplanmaktadır.